Αίσθηση προκάλεσε σήμερα η είδηση, που δημοσιεύτηκε στο σουηδικό τύπο, πως ο γαλλο-ολλανδικής όμιλος Air France-KLM, έγινε μέτοχος της SAS. Η όμιλος της Air-France-KLM θα αγοράσει το 19,9% των μετοχών, σε πρώτο στάδιο, αλλά στόχος είναι να αναλάβει πλήρως τον έλεγχο της SAS σε δύο χρόνια.
Σύμφωνα με όσα δήλωσε στα μέσα ενημέρωσης ο διευθύνων σύμβουλος της Air France-KLM, Benjamin Smith «Με την εδραιωμένη θέση της στη Σκανδιναβία και το ισχυρό εμπορικό σήμα της, η SAS προσφέρει τεράστιες δυνατότητες για την Air France-KLM».
Φιλοδοξία της Air France-KLM είναι να ενισχύσει τη θέση της στη σκανδιναβική αγορά μέσω της συνεργασίας μεταξύ των αεροπορικών εταιρειών του Ομίλου και της SAS. Ο Benjamin Smith ελπίζει ότι αυτό θα οδηγήσει σε αυξημένες και πιο προσιτές οικονομικές προσφορές πτήσεων για τους Σκανδιναβούς και ευρωπαίους αεροπορικούς ταξιδιώτες.
Τα νέα αυτά ανακούφισαν στο σύνολό τους, το προσωπικό της SAS, μια που στην χειρότερη περίπτωση ο σκανδιναβικός αεροπορικός κολοσσός θα μπορούσε να χρεωκοπήσει.
Τι θα γίνει όμως με τις μετοχές της SAS που έχει στην κατοχή της η σουηδική κυβέρνηση? Το τι θα συμβεί με την ιδιοκτησία του σουηδικού κράτους είναι ασαφές. Οι μετοχές είναι πλέον άχρηστες, αλλά το κράτος έχει δανειακές απαιτήσεις από τη SAS, οι οποίες εικάζεται ότι θα μπορούσαν να μετατραπούν σε νέες μετοχές.
Η Air France-KLM επενδύει συνολικά 144,5 εκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ (περίπου 1,6 δισεκατομμύρια SEK), σύμφωνα με το σχέδιο που εγκρίθηκε από το διοικητικό συμβούλιο της SAS. Από αυτά, περίπου 1,2 δισ. σουηδικές κορώνες θα διατεθούν για την αγορά του 19,9% των μετοχών της SAS. Το υπόλοιπο έχει τη μορφή των λεγόμενων μετατρέψιμων δανείων, τα οποία μπορούν να μετατραπούν σε μετοχές σε μεταγενέστερο στάδιο.
Η επένδυση στο πλαίσιο δέσμης εισφορών κεφαλαίου και μετατρέψιμων δανείων συνολικού ύψους περίπου 13 δισεκατομμυρίων SEK από κοινοπραξία, περιλαμβάνει, εκτός από την Air France-KLM, το κράτος της Δανίας, και τις εταιρείες επενδύσεων Castlelake και Lind Invest.
Αξίζει να σημειώσουμε, πως ούτε ο όμιλος Wallenberg, ούτε το σουηδικό κράτος συγκαταλέγονται μεταξύ των βασικών μετόχων της SAS στο πακέτο διάσωσης που επέλεξε τώρα να προχωρήσει το διοικητικό συμβούλιο της SAS. Άρα οι υφιστάμενοι ιδιοκτήτες αναμένεται να δουν την αξία των παλιών μετοχών της SAS να γίνεται καπνός όταν το δικαστήριο των ΗΠΑ εγκρίνει την αναδιάρθρωση.
Το νέο πακέτο κεφαλαίων και δανείων για τη SAS, παρουσιάστηκε μετά το κλείσιμο του χρηματιστηρίου την Τρίτη. Όταν το Χρηματιστήριο της Στοκχόλμης άνοιξε την Τετάρτη, η μετοχή της SAS αρχικά έπεσε σε αξία 1 öre, για να ανέβει μερικά σεντς στις πρωινές συναλλαγές. Εκτός από μέτοχος στη SAS, η Air France-KLM είναι επίσης ένας από τους μετόχους της πορτογαλικής αεροπορικής εταιρείας TAP, η οποία είναι προς πώληση.
Το πακέτο διάσωσης για την υπερχρεωμένη και ζημιογόνο αεροπορική εταιρεία SAS, που συζητιέται τώρα δεν θα πρέπει να εγκριθεί μόνο από το δικαστήριο των Ηνωμένων Πολιτειών, όπου η SAS ζήτησε προστασία από πτώχευση βάσει του κεφαλαίου 11 του πτωχευτικού κώδικα των ΗΠΑ. Θα πρέπει επίσης να δοθεί πράσινο φως από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή και επίσης από σουηδικό δικαστήριο – σε ξεχωριστή διαδικασία ανασυγκρότησης.
Πηγές
Σουηδικά μέσα ενημέρωσης όπως
π.χ. Expressen, TT, Aftonbladet, SVT News κλπ